Tüketim — Yapay zeka tüketimde on trilyon yuanlık pazar hedefi
Çin yapay zeka tüketimini on trilyon yuanlık pazar hedefine taşıyor, akıllı telefonlardan robotlara kadar genişleyen ürün yelpazesi ticarileşme sinyalleri veriyor
Amerika Hisseleri
Amerika kıtası hisseleri umbrella tag'i. ABD merkezli, gelecekte Kanada ve Latin Amerika.
4329 yazı
(Sayfa 24)
Broadcom — FY27 AI geliri 100 milyarın üstü
JPMorgan, Broadcom için Overweight tavsiyesini ve 580 dolar hedef fiyatını koruyor. Rapor, FY27 AI gelirinin 130 milyar doların üzerine çıkabileceğini ve Google'daki TPU pay kaybı endişelerinin abartıldığını söylüyor.
Finans — Aylık strateji paketi (JPM)
JPMorgan'ın aylık Analyst Focus List yayını, büyüme, gelir, değer ve short stratejileri için analistlerin en güçlü fikirlerini bir araya getiriyor. Liste her ay tamamen yenileniyor, ay ortasında ekleme ve çıkarmalar yapılabiliyor.
Kireç — Kuzey Amerika'nın en cazip özel malzeme pazarı
JPMorgan, kirecin Kuzey Amerika'nın en cazip özel malzeme pazarı olduğunu söylüyor. Martin Marietta'nın Lhoist North America'yı 13,5 milyar dolara alması stratejik açıdan sağlam ve finansal olarak ikna edici görünüyor.
Emtia — Backwardation ve momentum haritası (Citi)
Citi'nin haftalık emtia panosuna göre WTI, Brent ve benzin en güçlü backwardation'da, altın ve gümüş ise contango'da. Spekülatif pozisyonlar bakır, alüminyum ve tahıllarda güçlü, doğalgaz ve kakaoda zayıf.
Marvell — Datacenter genişlemesi
Marvell FY27 gelir görünümünü 12 milyar dolara, FY28'i 18 milyar dolara yükseltti. Datacenter işi bu yıl yüzde 60 büyüyecek. Google ortaklığının katkısı ekimdeki yatırımcı gününde netleşecek.
Broadcom — AI beklentisi yüksek bar
Broadcom çarşamba günü sonuçlarını açıklayacak. Morgan Stanley temmuz çeyreği için 16 milyar dolar AI geliri beklerken, asıl riskin temellerden çok yatırımcı beklentilerinin çok yüksek olması olduğunu söylüyor.
Tüketim — AI benimsemesinin hızlanması
Morgan Stanley'in tüketici anketine göre AI günlük kullanımı hem kişisel hem iş hayatında yükseliyor. Enflasyon endişesi 2026'nın en yüksek seviyesine çıkarken, üst gelir grubunda bu oran yüzde 65'e ulaşıyor.
Medicaid — Üyelik erimesinde hızlanma (JPM)
CMS verilerine göre Medicaid üyeliği Mayıs'ta aylık %0,5, yıllık %5 geriledi. JPMorgan, erimenin 2026'da %5-6'ya ulaşabileceğini ve düşük riskli üyelerin ayrılmasının marj toparlanmasını geciktirebileceğini düşünüyor.
PE — Ağustos kontratlarında aşağı yönlü beklenti
Kuzey Amerika PE piyasasında ağustos kontratlarının daha düşük uzlaşması bekleniyor. Spot iç piyasa fiyatları yatay seyrederken, ihracat tarafında Latin Amerika'daki rekabetçi fiyatlar ve Asya arzının bölgede uygun olmaması fiyat düşüşünü sınırlıyor.
Endüstriyel Otomasyon — 2H26 dayanıklılık soruları
Ağustos'ta Chicago PMI 47,1 ile daralma bölgesine sürpriz bir giriş yaptı. Morgan Stanley, 1H26'daki gücün 2H26'da ne kadar dayanacağına dair soruların arttığını söylüyor.
İnşaat — Temmuz'da karışık sinyaller
ABD inşaat sözleşme ödülleri Temmuz'da yıllık %14 artarken yeni konut satışları %10,5 geriledi. Morgan Stanley, demiryolu ve transit yatırımlarının öne çıktığını ancak konut tarafındaki zayıflığın sürdüğünü vurguluyor.
Finans — Sektör değerleme haritası (MS)
Morgan Stanley'nin Latin Amerika sektör değerleme haritasına göre teknoloji en pahalı, petrol ve gaz en ucuz sektör. Madencilik yüzde 30'un üzerinde ROE ile karlılık lideri. Yılbaşından bu yana en güçlü performans petrol, gaz ve madencilikte.