Enerji — Çok yıllı doğal gaz güç anlaşmasında karşılıklı kazanç
EQPT ile Cummins arasındaki çok yıllı güç çözümleri anlaşmasını Citi her iki şirket açısından da olumlu bir gelişme olarak değerlendiriyor.
Son Eklenenler (Sayfa 187)
Wuxi Apptec — Elden çıkarma kazancı ve hedef fiyat güncellemesi
Morgan Stanley, WuXi AppTec için hedef fiyatı 175 yuan'dan 200 yuan'a yükseltti ve Overweight notunu korudu. 2026 EPS tahmini, yaklaşık 3,1 milyar yuanlık elden çıkarma kazancıyla yüzde 12 artırıldı.
Enerji — Spot piyasa riski
UBS, Shaanxi Coal için yüzde 19,3 fiyat düşüşü öngörüyor. Şirketin spot piyasaya yüksek maruziyeti ve demiryolu kapasitesindeki görece zayıflığı, Shenhua ve Yanzhou karşısındaki en büyük dezavantajları.
Marvell — FY28 hedefi 18 milyar dolar
Marvell, FY28 gelir hedefini 18 milyar dolara yükseltti. Custom ASIC işinin iki kattan fazla büyümesi beklenirken, optik ve switching tarafındaki güçlü talep FY28 rehberindeki 1,5 milyar dolarlık artışın ana itici gücü olarak öne çıkıyor.
Wuxi Xdc — Singapur kapasitesi ve değerleme
Morgan Stanley, WuXi XDC için değerlemesini DCF yöntemiyle güncelledi. Modelde yüzde 10 WACC ve yüzde 5 terminal büyüme varsayımı kullanılıyor. Yeni Singapur tesisinin hızlı doluluk oranı, marj iyileşmesinin ana itici gücü olarak görülüyor.
Akeso — HARMONi-3 final PFS analizi
Akeso için önümüzdeki üç ay iki kritik katalizör barındırıyor. ABD'de ivonescimab'ın BLA sonucu 14 Kasım'da açıklanacak, HARMONi-3 final PFS analizi ise 2H26'da gelebilir.
Bilibili — Geri alım ve oyun katalizörü
UBS, Bilibili için alım tavsiyesini korurken hedef fiyatı 32,20 dolardan 29,00 dolara indirdi. İkinci çeyrek sonuçları beklentilerle uyumlu, reklam tarafı güçlü kalmaya devam ediyor. Yeni oyun lansmanları ve geri alım programı hisse için katalizör olarak öne çıkıyor.
Nari Technology — Döviz ve değer düşüklüğü gölgesinde çekirdek kar
NARI Technology'nin 1H26 net karı döviz ve değer düşüklüğü kaynaklı ~200 milyon yuanlık operasyonel olmayan zarar nedeniyle beklentinin altında kaldı. Bu kalemler hariç tutulduğunda büyüme %10,9 ile piyasa beklentisine paralel. Yeni siparişler %28,8 arttı, Umman'daki Duqm EPC projesi yurtdışı geliri
Weichai Power — Guidance artışı ve AIDC yol haritası
JPMorgan, Weichai Power için H hisselerinde 52 HK$, A hisselerinde 49 RMB hedef fiyatla Overweight tavsiyesini koruyor. Analist toplantısında guidance yukarı çekildi, AIDC yol haritası teyit edildi. EO fiyat oynaklığı değer girişi yaratıyor.
Meituan — 2Ç26 beklenti üstü
Meituan'ın ikinci çeyrek geliri yıllık yüzde 14 artarken, çekirdek yerel ticaret faaliyet karı yüzde 52 yükseldi. Yeni girişimlerdeki zarar daralması beklentilerin üzerinde geldi. Goldman Sachs hedef fiyatı 123 HK$ ile 'al' notunu koruyor.
Meituan — Değerleme modeli ve risk dengesi
Morgan Stanley, Meituan için indirgenmiş nakit akışı modelini %12 WACC ve %3 terminal büyüme varsayımıyla kuruyor. Yukarı yönlü riskler yemek dağıtımındaki pazar payı artışı ve marj iyileşmesinde, aşağı yönlü riskler yoğun rekabet ve makro zayıflıkta.
Draftkings — Fanatics dışı büyüme
New York online spor bahisleri verisi, Fanatics'in çekilmesiyle dengelenen bir pazar gösteriyor. Üçüncü çeyrek başında handle yüzde 12, GGR yüzde 26 artarken, FanDuel ve DraftKings pazar payını koruyor.
Kb Laminates — AI kumaş döngüsü
Kingboard Laminates, Nvidia ve ASIC tedarik zincirine yüksek uçlu kumaşla girmenin karşılığını alıyor. Citi hisse için 95 Hong Kong doları hedef fiyat veriyor ve 2028'e kadar yıllık bileşik kar büyümesini yüzde 94 öngörüyor.