Montage Technology — Kurucu hisse satışında sınırlı fiyat etkisi
Montage Technology'de kuruculara bağlı bir ortağın açıkladığı hisse satış planını Citi fiyat açısından önemsiz bir olay olarak değerlendiriyor ve Al tavsiyesini yineliyor.
En son eklenenler (Sayfa 124)
Mindray — Yurt içi IVD toparlanması
Mindray'in 2Ç26 geliri yıllık yüzde 10,5 büyüdü, net kar yüzde 1,1 artışa döndü. Yurt içi IVD pazar payı yüzde 14'e çıktı, denizaşırı gelir yüzde 13,7 arttı. Citi hedef fiyatı 248 RMB'de tutuyor, Buy duruyor.
Eve Energy — 2027 değerlemesi
Morgan Stanley, Eve Energy için hedef fiyatı 46 yuan'dan 49 yuan'a yükseltti. Yeni değerleme 2027 tahmini kazançların 14 katına dayanıyor. Kurum, 2026 ve 2027 hacim varsayımlarını şirketin kapasite planları ve yönetim rehberliği doğrultusunda yukarı çekti.
Inspur — Çip enflasyonunun marj taşıması
Inspur, ikinci çeyrekte güçlü fiyatlama gücüyle marj beklentilerini büyük ölçüde aştı. Morgan Stanley, çip enflasyonunun OEM'lerin maliyet geçişkenliğini kalıcı olarak iyileştirdiğini ve hedef fiyatı 96,50 RMB'ye yükselttiğini belirtiyor.
Havayolları — Kış kapasitesinde ayrışma
Avrupa havayollarında kış kapasitesi ayrışıyor. Bayrak taşıyıcılar 4. çeyrekte 8 hafta öncesine göre %3 daralırken düşük maliyetli taşıyıcılar %16 büyüyor. Wizz Air'in %25'i aşan kapasite artışı arz fazlası olarak öne çıkıyor.
Finans — 2026 büyüme yılı
Avrupa bankaları yılbaşından bu yana piyasayı yüzde 13 geride bıraktı. Deutsche Bank, 2027 beklentilerine göre 1,74x P/TBV ve 10,5x F/K ile işlem gören sektörün yeniden değerlemesinin süreceğini, büyüme hikayesinin üçüncü destek ayağı olacağını söylüyor.
CMOC — KFM genişlemesi ve bakır katalizörü
CMOC, KFM genişlemesinin 2027'nin ilk yarısında tamamlanmasıyla bakır üretimini 900 bin tona çıkaracak. Citi, yükselen bakır fiyatlarına dayanarak 30 günlük pozitif katalizör takibi başlattı ve 29 HK$ hedef fiyatla Buy tavsiyesini koruyor.
Avrupa — Yıl sonu görünümü
JPMorgan yıl sonuna kadar hisse piyasalarında yükseliş bekliyor. Kar büyümesi güçlü kalırken tahvil getirilerinin hisseler için aşılmaz bir engel olmayacağını savunuyor. ABD dışı piyasalar ikinci yıl üst üste ABD'yi geride bırakabilir.
Meituan — GTV liderliği ve çekirdek kar toparlanması
Meituan'ın ikinci çeyrek karı beklentileri aştı, ancak üçüncü çeyrekte sipariş başına karda mevsimsellik ve GTV payı hedefi nedeniyle düşüş bekleniyor. Goldman Sachs hedef fiyatı 123 HK$ ile 'al' notunu koruyor.
Kia — Hyundai'den ayrışan satış momentumu
Ağustos 2026 toptan satış verileri Güney Koreli otomotiv devlerinde ayrışmayı netleştirdi. Hyundai Motor yıllık bazda yüzde 14,2 daralırken Kia yüzde 5 büyüdü. Morgan Stanley sektör görünümünü In-Line olarak koruyor.
Media Tek — TPUv10 endişeleri abartılı
MediaTek'in Google TPU zincirindeki konumuyla ilgili endişeler abartılı. JPMorgan, şirketin TPUv8'de çoğunluk payına sahip olacağını, TPUv9'da ana ASIC tedarikçisi olacağını ve TPUv10'da da öne çıkacağını öngörüyor. 2030'da hisse başı kar potansiyeli 750 Tayvan dolarına ulaşabilir.
Finans — CIMB'ye dönüş
Citi, Malezya bankacılık sektöründe katalizörlerin sınırlı olduğunu, yatırımcıların CIMB'ye yöneldiğini söylüyor. CIMB'nin 3Ç26'da özel temettü açıklaması ve Tayland otomotiv çıkışı sonrası EPS artışı potansiyeli öne çıkıyor.
Boc Aviation — Değerleme indirimi
Morgan Stanley, BOC Aviation'ın hedef fiyatını 92,30 HK$'dan 87,20 HK$'a indiriyor. ABD 10 yıllık tahvil getirilerindeki artış yatırımcıların beklenen getirisini yükseltince değerleme çarpanları aşağı çekildi.