Otomotiv — İkinci yarıda kademeli toparlanma ve yeni büyüme
Çin otomotiv tedarik zincirinde faaliyet koşullarının 2026 ikinci yarısında olumlu mevsimsellik, yurt dışına genişleme ve yeni işlerin katkılarıyla kademeli olarak iyileşmesi bekleniyor.
10795 yazı
(Sayfa 141)
Adobe — Experience Cloud stratejik mesajı
Adobe'nin yeni CEO'su Anil Chakravarthy'nin atanması, Experience Cloud işine yönelik stratejik mesajları öne çıkarabilir. RBC, bu birimin GenAI yaratıcılık için toplam adreslenebilir pazarı genişletmede kilit olduğunu vurguluyor.
Bellek — Japonya konferansı ve spot fiyat beklentisi
BofA, Japonya konferansı sonrası bellek hisselerinin mevcut seviyelerini oldukça cazip buluyor. Trough P/E 5x veya altında, 3Ç ASP artışı sürüyor ve yatırımcılar pozisyon almaya hazır görünüyor. Eylül spot fiyatlarında yukarı yön bekleniyor.
İlaç — Haftalık paket
UBS'in Avustralya sağlık hizmetleri günlüğünde Cochlear'ın gen tedavisi adayı öne çıkıyor. SENS-601 koklear implantın yerini alabilecek potansiyele sahip, ilk hasta dozu 2027'de planlanıyor. Ramsay tarafında Healthscope'un bölünme süreci ve Spire devralması izleniyor.
Çin — A-share konferansından notlar
UBS'nin 23. Çin A-share Konferansı'nda yatırım, 2H26'da büyümeyi dengeleyecek temel politika aracı olarak öne çıktı. Yapay zeka tarafında ise 2027 foundry capex'inin beklentileri belirgin şekilde aşması ve Çin'in yapay zeka ticarileşmesinin merkezi haline gelmesi bekleniyor.
Staples — Takvim ve değerleme özeti
Deutsche Bank'ın orta ölçekli temel tüketim şirketleri için hazırladığı değerleme tablosu, sektörün çarpanlarını ve önümüzdeki iki haftadaki kilit bilanço takvimini ortaya koyuyor.
LULU — ABD'de ürün kabulü sorunu
Lululemon FY26 gelir rehberliğini 10.35-10.5 milyar dolara, tarife iadesi hariç EPS'yi 8.62-8.87 dolara çekti. UBS hedef fiyatını %12 düşürerek 106 dolara indirdi ve ABD'deki ürün kabulü sorunlarının satış eğilimini 1H27'ye dek negatif tutacağını öngörüyor.
Medtech — 2Ç26 toparlanma ve 2027 riskleri
Çin medtech'inde 2Ç26'da gelir ve kar toparlandı, ekipman ve IVD öne çıktı. Ancak IVD test ücreti birleştirme, DRG 3.0 ve ekipman VBP'leri 2026 sonu ve 2027'de satış ve marjları baskılayabilir.
Otomotiv — Çeşitlendirme çağı
Çin otomotiv tedarik zincirinde ikinci çeyrek, çeşitlendirenlerin lehine sonuçlandı. Kedali enerji depolama talebiyle gelirini yüzde 40'a yakın artırdı, ikinci yarıda kademeli iyileşme beklenirken büyüme hikayesi robotik ve AIDC'ye kayıyor.
Japonya Hisseleri — MILEI ivmesi
UBS, Morinaga Milk'in hedef fiyatını 1.600 yenden 1.700 yene yükseltti. MILEI'nin yüksek peynir altı suyu fiyatlarından tam fayda sağlaması ve yurt içi karların toparlanması FY3/29 faaliyet karını 47,5 milyar yene taşıyabilir, şirket 11 kat F/K ile işlem görüyor.
Shenzhen Senior — Ayırıcı fiyatlamada yeni denge
Shenzhen Senior Technology, 2026 ilk yarı telekonferansında ayırıcı fiyatlamada yeni bir dengeye işaret etti. Yönetim, sektör talebinin bu yıl yüzde 40'ın üzerinde büyüyebileceğini, buna karşılık anlamlı yeni kapasitenin 2027 ikinci yarıdan önce devreye girmesinin zor olduğunu söylüyor.
Malzeme — Kömürü geride bırakan güneş
Çin'de kurulu güneş kapasitesi temmuz sonunda 1.286 GW'a çıkarak tarihte ilk kez kömürü geride bıraktı. Yeni kurulumlar yavaşlasa da güneşten üretilen elektrik artmaya devam ediyor.
LILLY — Medicare köprüsü ve script momentumu
Zepbound ve Foundayo reçete hacimleri haftalık bazda yükselişini sürdürüyor, Medicare GLP-1 köprü programı Kwikpen dönüşümünü hızlandırıyor. Morgan Stanley 2026 Mounjaro+Zepbound tahminlerinde %5 yukarı yönlü potansiyel görüyor, Overweight tavsiyesini koruyor.