Çin merkezli şirketlere dair bilanço analizleri, stratejik değerlendirmeler ve hisse notları. Hong Kong, Şanghay ve Shenzhen borsaları.
Zhongji Innolight, küresel AI veri merkezi optik modül pazarında lider konumunu 1.6T ürünlerin hızlı rampası ve artan pazar payı ile sağlamlaştırıyor. Şirket, AI iletişim ağlarının büyümesinden doğrudan faydalanıyor.
Kimi K3, 2.8 trilyon parametreyle en büyük açık kaynak model olarak piyasaya çıktı ve fiyatlandırmayı dört kat artırmasına rağmen pazar payını yüzde 1.6'dan yüzde 7.9'a taşıdı.
AI sistemlerde darboğaz çip performansından sistem düzeyinde bağlantı verimliliğine kayıyor. Nvidia bakırın yettiği yerde bakır, gerekince fiber kullanıyor. Pasif optik bileşenler modül maliyetinin yüzde 11'ini oluşturuyor.
Çin’in tungsten ihracat kısıtlamaları Japon WF6 üreticilerini devre dışı bırakırken, Çinli firmalar hem fiyat avantajı hem de pazar payı kazanıyor.
Moonshot'ın K3 modelini ücretsiz dağıtması yapay zeka model şirketlerini vurdu. Zhipu hisseleri iki günde %40 değer kaybederken, Nvidia ve AMD gibi çip şirketlerinin nadirlik primi sorgulanıyor.
CATL, yapay zeka hisselerindeki yoğunlaşmadan kaçan fonların rotasyonuyla yeniden odakta. Temelleri sağlam, ikinci çeyrek sonuçlarının beklentileri aşması bekleniyor.
1956'dan beri soğutma ekipmanları üreten Moon Environment, veri merkezi inşaatı dalgasıyla büyüme ivmesi yakalıyor. 2026 ilk çeyrekte net kâr yıllık %25 arttı, gelirler pozitife döndü. Küresel soğutma pazarı 2027'de 137 milyar doları aşabilir.
Putailai'nin 2026 ilk yarı yıl net kâr beklentisi 1,4-1,5 milyar yuan aralığında, yıllık %33-42 artışa işaret ediyor. Büyümenin motoru ayırıcı film ve negatif elektrot taraflarındaki kapasite artışları.
Beijing Huafeng Test & Control Technology, 2025'te gelirini yüzde 48,72 artırarak 1,346 milyar yuan'a, net kârını ise yüzde 60,55 artırarak 536 milyon yuan'a taşıdı. Şirket, haziran 2026'da 749 milyon yuan tutarında dönüştürülebilir tahvil ihraç ederek kendi ASIC çip test sistemlerine yatırım
Tarım ve hayvancılıkta 2026’nın ilk yarısı yavaş bir boğa döngüsüne işaret ediyor. Alt segmentlerdeki yapısal fırsatlar ayrışırken sığır eti ikinci yarıda ivme kazanabilir.
Çin'de 26H1 tüketimi yalnızca %1,3 büyürken hizmetler %5,3 ile öne çıktı. 15. Beş Yıllık Plan'ın 2030 için koyduğu 60 trilyon yuan perakende hedefi uzun vadeli umut veriyor.
Çin otomotiv sektöründe binek araç talebi yavaşlarken ağır ticari ve otobüs segmentleri güçlü büyüme sinyalleri veriyor. 2026'da ağır ticari iç satışlar 80-85 bin adede, otobüs satışları ise 40 bin adede ulaşabilir.