Sabah Notları - 18 Mayıs 2026
BAE'de nükleer santrale drone saldırısı var, petrolü 110 doların üzerine taşıdı, Trump salı günü İran askeri opsiyonlarını masaya yatıracak. Onun dışında Kospi volatil. Her şey bir yana tahvil piyasasına dikkat.
Batarya
Lityum-iyon ve katı hal batarya teknolojileri, CATL ve BYD gibi büyük üreticiler, hücre kimyaları ve lityum-nikel-kobalt girdileri.
173 yazı
(Sayfa 4)
Enphase Energy - Güneş enerjisinde fırtına öncesi sükunet (Goldman Sachs)
Enphase Energy, mikro inverter pazarında %46 pazar payıyla hüküm sürerken batarya depolamada Tesla'nın %70'sine karşı sadece %12'de kalıyor, yeni ürünlerle pazarı iki ila üç katına çıkarma hedefiyle orta-uzun vadeli büyüme fırsatları yaratıyor.
Enphase Energy - Güneş enerjisinde fırtına öncesi sükunet (Goldman Sachs)
Enphase Energy, mikro inverter pazarında %46 pazar payıyla hüküm sürerken batarya depolamada Tesla'nın %70'sine karşı sadece %12'de kalıyor, yeni ürünlerle pazarı iki ila üç katına çıkarma hedefiyle orta-uzun vadeli büyüme fırsatları yaratıyor.
Çin sanayi teknoloji - Hammadde maliyetleri marjları sıkıştırıyor (Goldman Sachs)
Goldman Sachs analiz etti. Çin sanayi teknoloji sektöründe artan hammadde maliyetlerinin 2026 birinci çeyrek marjlarını baskılayacağını öngörmüşler. İhracata odaklı şirketler daha avantajlı konumda.
Çin sanayi teknoloji - Hammadde maliyetleri marjları sıkıştırıyor (Goldman Sachs)
Goldman Sachs analiz etti. Çin sanayi teknoloji sektöründe artan hammadde maliyetlerinin 2026 birinci çeyrek marjlarını baskılayacağını öngörmüşler. İhracata odaklı şirketler daha avantajlı konumda.
Çin batarya ihracatı - Yüksek Mahkeme kararı sonrası tarife tablosu değişti (Citi)
Citi analiz etti. ABD Yüksek Mahkemesi'nin IEEPA kararı sonrası Çin batarya ihracatına uygulanan tarifelerdeki değişimi incelediler. Efektif tarife oranı %48.4'ten %38-43 aralığına düşebilir.
Çin batarya ihracatı - Yüksek Mahkeme kararı sonrası tarife tablosu değişti (Citi)
Citi analiz etti. ABD Yüksek Mahkemesi'nin IEEPA kararı sonrası Çin batarya ihracatına uygulanan tarifelerdeki değişimi incelediler. Efektif tarife oranı %48.4'ten %38-43 aralığına düşebilir.
BYD - Hisse ne zaman toparlanmaya başlar? (JPM)
JP Morgan BYD'ye ilişkin kar tahminlerini düşürdü ama karamsar da değil.
Alüminyum - Çin talebinde iki istikamet
Dekarbonizasyon kaynaklı talep %18 büyürken geleneksel sektörler yavaşladı. Çin alüminyum tüketimi 51 milyon tona ulaştı, yıllık %4 artış tamamen yapısal dönüşümden geldi.
Sanayi - Çin'de girdi maliyetleri (Citi)
Bakır %28, alüminyum %17, LFP %73 arttı. Fiyatlama gücü olan şirketler maliyeti yansıtabilirken otomotiv ve beyaz eşyada marj baskısı kapıda.
Alüminyum - Batarya sektör talebi
Batarya enerji depolama sistemleri alüminyum talebi için yapısal bir itici güç haline geliyor ve 2030'a kadar yılda 1,2 milyon tonluk talep yaratması bekleniyor.
Çin'de bakır talebi soğuyor
Rekor fiyatlar Çinli bakır alıcılarını köşeye sıkıştırdı ve tatil periyodu talebi ağır bıraktı.