Citi, BYD'nin temel göstergelerindeki zayıflamayla birlikte otomotiv rallisinin ilk aşamasının yavaşlayacağını, ikinci aşamada ise otonom sürüş ve robotaksi oyuncularının öne çıkacağını söylüyor. AI ile ilgili fon akış endeksi temmuz sonundan bu yana yüzde 6,4 yükseldi ve bu şirketlere yönelik alım
BYD'nin temmuz ayı ağırlıklı temel gösterge endeksi eksiye döndü, -0,02. Haziranda +0,19 seviyesindeydi. Tang modelinin lansmanı haziranda yurt içi siparişleri yukarı çekmişti, temmuzda gerileme var. İhracat büyümesi, stok azalışı ve toptan satışlardaki artış dengeyi sağlıyor ama endeks yine de eksi bölgede.
Otomotiv hisselerindeki ilk aşama ralli yavaşlayabilir. BYD ikinci çeyrek bilançosunu açıklayana kadar piyasada ikinci aşama başlayabilir. Bu aşamada otonom sürüş ve robotaksi tarafındaki gecikmiş hisseler öne çıkar.
Citi bu grupta Hesai, Pony AI, WeRide ve Horizon Robotics'i işaret ediyor.
Hesabınız yoksa lütfen abone olun.
Hemen Abone Ol
Çin'de NEV haftalık siparişleri yaz yavaş sezonuyla yıllık %43 daraldı, ancak Temmuz son haftasında perakende satışlar yıllık bazda pozitife döndü. Xiaomi, SkyNomad teknoloji günü sonrası haftalık siparişlerde %7 artışla öne çıktı.
Temmuzda Çin otomotiv fiyatlandırması sezonluk yavaşlama dönemine rağmen dengeli seyretti. BYD ve Li Auto'da yeni modeller fiyatları yukarı taşırken, Geely Galaxy iskontoları yüzde 13'e genişletti ve promosyonun en agresif olduğu marka oldu.
Arista'nın yıl geneli gelir büyüme tahminini yükseltmesi hâlâ ihtiyatlı bulunuyor. Güçlü ertelenmiş gelir ve satın alma taahhütleri ikinci yarıda yukarı yön potansiyeline işaret ediyor.