Alphabet — Birinci taraf TPU fırsatı

Morgan Stanley, Alphabet'in birinci taraf TPU satış tahminlerini gigavat başına yaklaşık 27 milyar dolara yükseltti ve bu satışların yüzde 30 brüt kâr marjıyla gerçekleşeceğini varsayıyor. Önceki varsayım gigavat başına 20 milyar dolar ve yüzde 20 brüt kâr marjıydı. Basında yer alan haberlere göre şirket yaklaşık 1 milyon TPU'nun, analistin tahminiyle yaklaşık 1,3 gigavatlık kapasitenin, yaklaşık 35 milyar dolar karşılığında tedarikini taahhüt etmiş durumda. Revizyonun etkisiyle 2027 Cloud gelir ve FAVÖK tahminleri sırasıyla yüzde 6 ve yüzde 2 yukarı çekiliyor. Cloud'un 2028'e kadar GOOGL FAVÖK'ünün yaklaşık yarısına ulaşması bekleniyor.