Plug Power — Yakıt marjında onarım patikası

Plug Power'da Jefferies Hold tavsiyesini koruyor ve hedef fiyatını 2,20 dolara indiriyor. Ciro tahminleri yukarı revize edilirken 2029'dan önce tam yıl pozitif EBITDAS modellenmiyor ve seyreltme canlı bir risk olmaya devam ediyor. Tez, maliyet onarımının tamamlandığı ancak nakit onarımının henüz yapılmadığı ve bu yılın üçüncü çeyreğinin ciro değil marj testi olduğu yönünde.

İkinci çeyrek, Plug'ın yeniden yapılanmasının başabaş kârlılık için gereken ciroyu düşürdüğüne dair kanıt sundu. Buna karşılık hissenin artık 2027'ye kadar sürdürülebilir marj iyileşmesi teslim etme yeteneği üzerinden işlem gördüğü düşünülüyor.