JPMorgan, Netflix için Overweight tavsiyesini korurken 2027-2030 içerik maliyeti tahminlerini %2-4 artırdı ve marj genişlemesini yıllık 165 baz puana indirdi. Banka, etkileşim büyümesi yavaşlasa da gelirin çift haneli artmaya devam edeceğini düşünüyor.
Netflix hisseleri ikinci çeyrek sonrası düşüşten bu yana %19 toparlandı, S&P 500 aynı dönemde %3 yükseldi. Yine de yatırımcılar temkinli. Etkileşim büyümesi, bunun gelire yansıması ve marj genişlemesinin hızı hala tartışılıyor.
JPMorgan Netflix için Overweight tavsiyesini koruyor ve Aralık 2027 hedef fiyatını 85 dolar olarak yineliyor. Banka, şirketin küresel TV izleme payının yaklaşık %5'inde ve geniş bant hane halkı TAM'ının %45'inin altında olduğunu söylüyor. Dolayısıyla hem izleme hem abone penetrasyonunda alan bulunuyor.
Hesabınız yoksa lütfen abone olun.
Hemen Abone Ol
Walmart, ikinci çeyrekte sabit kur bazında %5 satış artışıyla rehberliğin üst sınırına ulaştı. Tarife iadeleri düzeltilmiş faaliyet karı büyümesine yaklaşık 750 baz puan katkı sağlarken, şirket yıllık rehberliğini yükseltti. E-ticaret, reklam ve üyelik gelirlerindeki güçlü performans dikkat çekti.
Pharmaron'un ikinci çeyrek büyümesi hızlandı, şirket yılsonu gelir hedefini yüzde 15-20'ye yükseltti. CDMO tarafında güçlü talep ve oral GLP-1 için imzalanan ticari üretim anlaşması öne çıkıyor.
Morgan Stanley, Hengrui'nin 2027-28 EPS tahminlerini %12 ve %13 aşağı çekti, hedef fiyatı HK$92'den HK$82'ye indirdi. Overweight notu ve Top Pick statüsü korunurken globalleşme potansiyeli ana tez olmaya devam ediyor.