Morgan Stanley, Marvell Technology için güçlü temel talebin Broadcom kaynaklı olası pazar payı kaybını telafi edeceğini belirterek, eşit ağırlık notunu korudu ve hedef fiyatını 95 dolara düşürdü.
Morgan Stanley, Marvell Technology hakkındaki değerlendirmesinde Broadcom’dan kaynaklanabilecek pazar payı baskısına rağmen güçlü temel talebin bu kaybı fazlasıyla telafi edeceğini öngörüyor. Kurum, optik alanındaki fırsatları en yapıcı gördüğü alan olarak öne çıkarırken, yönetimin birbirine bağlantı (interconnect) bileşenleri için verdiği büyüme rehberliğini yapay zeka ağ ekosistemindeki güçlü seyir nedeniyle muhafazakâr buluyor.
Özel silikon (custom silicon) tarafında ise Marvell’ın 2026 takvim yılı için açıkladığı %20’lik büyüme tahmini makul karşılanıyor; bir sonraki büyük uygulamaya özel entegre devre programından katkı sınırlı görünüyor. 2027 takvim yılına ilişkin beklentilerini daha temkinli şekillendiren Morgan Stanley, görünümün büyük ölçüde Microsoft’un Maia çipine bağlı olduğuna işaret ediyor.