Oppenheimer, IBM'in 2026'da yazılım fiyatlandırması, daha büyük sözleşmeler ve genişleyen portföyü ile büyümesinin hızlanacağını öngörüyor. Şirket için 'endeks üzeri getiri' tavsiyesi korundu.
Oppenheimer, IBM'in yazılım portföyünün yapışkan yapısı sayesinde fiyat artışlarını neredeyse hiç müşteri kaybetmeden hayata geçirebildiğini vurguladı. Kurumun Perşembe günü yayımladığı notta, şirketin 2026 yılında toplam gelirlerinin yaklaşık %6, yazılım gelirlerinin ise %9'a yakın artmasının beklendiği belirtildi. Bu rakamlar, piyasadaki %2-3'lük daha karamsar büyüme tahminlerinin üzerinde.
Oppenheimer, IBM'in kurumsal lisans anlaşması yenilemelerinde fiyat artışlarını başarıyla uyguladığını, Red Hat tarafında sözleşme büyüklüklerinin %15-20 oranında yükseldiğini ve HashiCorp'un çapraz satışlar yoluyla büyümeye katkı sağladığını ifade etti. Danışmanlık tarafında ise talebin istikrarlı kaldığı, ancak büyümenin giderek isteğe bağlı projeler yerine hibrit bulut ve RedHat ile ilişkili işlere kaydığına dikkat çekti.
Hesabınız yoksa lütfen abone olun.
Hemen Abone Ol
Huayuan Securities, Chengdu Xingrong Environment için ilk kez 'al' tavsiyesi verdi. Su varlıklarında fiyat artışı ve katı atık kapasitesindeki sıçrama, 10 katın altındaki PE'yi cazip hale getiriyor.
China Post Securities, 2025'te 74,4 milyar yuan gelir elde eden Lens Technology'nin robot, AI sunucu ve ticari uzay alanlarında üç koldan büyüme yakalayacağını öngörüyor. 2028'de net karın 8,2 milyar yuana ulaşması bekleniyor.
PowerChina'nın 2025 net karı yüzde 16,8 düştü ama yurtdışı siparişleri yüzde 27,8 arttı ve 286 milyar yuana ulaştı. İşletme nakit akışı yüzde 25 iyileşti, şirket yeni enerji ve dış piyasalara yükleniyor.