Guangzhou Development — Temettü destekli yeni enerji dengesi
Guangzhou Development 2025 net karını arazi satış gelirleriyle katlasa da yeni enerji yatırımları karlılığı aşındırıyor. Huayuan Securities hisseyi yüzde 4,4 temettü verimiyle 'Al' olarak değerlendiriyor.
Guangzhou Development (600098) 2025'te net karını arazi satış gelirleriyle neredeyse ikiye katladı. Ama yeni enerji segmentindeki baskı, temel karlılığı aşındırdı. Huayuan Securities, güçlü temettü getirisi ve termik toparlanma beklentisiyle hisseye 'Al' veriyor. ## Öne Çıkanlar
- 2025'te gelir yüzde 5,3 artışla 50,84 milyar yuana, net kar yüzde 33,9 artışla 2,32 milyar yuana yükseldi. Buna karşın faaliyet karı yüzde 35,3 düşerek 1,05 milyar yuana geriledi. - Net kardaki sıçramanın ana kaynağı arazi kamulaştırma tazminatları. Yıl sonunda 965 milyon yuan henüz tahsil edilmedi. Bu etki önümüzdeki dönemlerde de sürebilir.
Devamını okumak için lütfen giriş yapın
Hesabınız yoksa lütfen abone olun.
Hemen Abone Ol
Netflix — Abartılan etkileşim endişeleri
Netflix'in değerlemesi uzun vadeli büyüme potansiyelini yansıtmıyor. Etkileşim endişeleri abartılı. Morgan Stanley ağırlık artır tavsiyesini korudu, hedef fiyat 90 dolar.
Apple — Fiyat artışlarının talebi kısma riski
Apple hisseleri, fiyat artışlarının birim satışları ve servis gelirlerini olumsuz etkileme potansiyeli nedeniyle analistler tarafından underweight'e düşürüldü. KeyBanc, hedef fiyatı 250 dolara indirdi.
IBM — Yazılım odaklı büyüme revizyonu yakın
IBM'in ikinci çeyrek sonuçlarıyla birlikte yıl sonu sabit kur gelir büyüme tahminini en az %6'ya yükseltmesi bekleniyor. Yazılım portföyü gücü, Confluent satın almasının erken kapanması ve kurumsal lisans fiyat artışları desteğiyle görünüm olumlu.