PayPal — Anlaşma sonrası put pozisyonu
JPMorgan PayPal için Neutral notunu korurken, satın alma teklifinin gerçekleşmeme ihtimaline karşı put opsiyonu öneriyor. Anlaşma olmazsa hissenin 47 dolara kadar gerileyebileceği belirtiliyor.
CrowdStrike — Flex kalitesi odağı
CrowdStrike 2Ç27'de yüksek beklentilerle karşılaşıyor. Yatırımcılar nnARR'da konsensüsün en az yüzde 3 üzerinde bir rakam beklerken, Flex sürdürülebilirliği ve AI ürünlerinin ivmesi çeyreğin ana temaları.
2 dk okuma
CrowdStrike 2Ç27 raporunu açıklamaya hazırlanıyor. Beklentiler yüksek, hisse senedi yüzde 19 primli. nnARR büyümesi ve Flex'in sürdürülebilirliği şimdi daha da önem kazanıyor.
Net yeni yıllık tekrarlayan gelir (nnARR) beklentisi 286 milyon dolar. Bu yıllık bazda yüzde 29,3 artışa işaret ediyor ve piyasa beklentileriyle uyumlu. Geçen çeyrek piyasa, sadece yüzde 2-3'lük bir gelir sapmasına olumsuz tepki verdi. Bu kez nnARR'da en az yüzde 3 sapma bekliyor. 2027 mali yılı nnARR tahmini 1.294 milyar dolar, piyasa beklentisi ise 1.289 milyar dolar.
Yatırımcılar Flex sözleşmelerinin kalitesine odaklanmış durumda.
Devamını okumak için lütfen giriş yapın
Hesabınız yoksa lütfen abone olun.
Hemen Abone Ol
Hesabınız var mı?
Giriş
PayPal — Anlaşma sonrası put pozisyonu
JPMorgan PayPal için Neutral notunu korurken, satın alma teklifinin gerçekleşmeme ihtimaline karşı put opsiyonu öneriyor. Anlaşma olmazsa hissenin 47 dolara kadar gerileyebileceği belirtiliyor.
Focus Media — Değerleme iskontosu
Morgan Stanley, Focus Media için hedef fiyatı 17x 2026e F/K üzerinden belirledi. Tarihsel ortalamanın 20x olduğu düşünülürse, zayıf makro ve düşük görünürlük nedeniyle uygulanan iskonto dikkat çekiyor.
China Unicom — DCF modeli ve riskler
Morgan Stanley, China Unicom'u on yıllık DCF modeliyle değerliyor. WACC %10,7 ve terminal büyüme %2 varsayımına dayanan modelde yukarı yön 5G benimsenmesi ve endüstriyel internet işindeki ilerlemede, aşağı yön ise tarife indirimlerinin etkisinde.