JD.com — Yemek teslimatında zarar yarılanması
JD.com’da beklenti, satış sıçraması değil kâr toparlanması üzerine kurulu. Yemek teslimatında zararların yarılanması ve gelirin marj lehine kayması, indirilen tahminlere rağmen tezi ayakta tutuyor.
1 dk okuma
Boeing için belirlenen hedef fiyat 295 dolar. Analistler bu hedefi, 2028 tahmini pay başına serbest nakit akışı üzerinden FCF getirisi yöntemiyle türetiyor.
Hedef fiyatın dayanağı
Değerlemede 2028 tahmini pay başına serbest nakit akışı için 10,46 dolar esas alınıyor ve bu tutara yüzde 3,5 FCF getirisi uygulanıyor. Söz konusu getiri S&P'ye göre yüzde 11 prim anlamına geliyor. Üç yıllık ortalama ise S&P'ye kıyasla yüzde 21 iskontoya denk geliyor.
Şirket profili
Boeing toplam satışlara göre dünyanın en büyük havacılık ve uzay şirketi. Şirket 787, 737, 747, 767 ve 777 ticari uçaklarını, savunma sistemlerini ve sivil ile savunma amaçlı uzay sistemlerini tasarlayıp üretiyor. Boeing aynı zamanda NASA'nın en büyük yüklenicisi. Uçak dışı ürün yelpazesi helikopterler, elektronik ve savunma sistemleri, füzeler, uydular, fırlatma araçları ile ileri bilgi ve iletişim sistemlerini kapsıyor. Öne çıkan savunma programları arasında F-15, F/A-18, C-17, P-8, V-22 ve Kara Tabanlı Orta Menzil (GMD) Füze Savunma Sistemi yer alıyor.