TUHU — DCF modeli ve riskler
Morgan Stanley, TUHU Car'ı DCF ile değerliyor. WACC %13, terminal büyüme %3 varsayımına dayanan modelde yukarı yön mağaza genişlemesi ve marjda, aşağı yön JD Auto Service'in fiyat rekabetinde.
Walmart — çeşitlendirilmiş büyüme kolları
Walmart, ABD çekirdek büyümesindeki yavaşlamaya karşın e-ticaret, reklam, pazaryeri, üyelik ve uluslararası operasyonlarının desteğiyle uzun vadeli yatırım tezini koruyor. Şirket 2026 mali yılı görünümünü yukarı çekerken UBS alım tavsiyesini yineledi, hedef fiyatı 141 dolardan 130 dolara indirdi.
↻ 19:49 GMT+3
1 dk okuma
Walmart'ın uzun vadeli yatırım hikayesi, ABD çekirdek satış büyümesi yumuşasa da büyüme kollarının çeşitlenmesiyle güçlü duruyor. E-ticaret, reklam, pazaryeri, üyelik gelirleri, Sam's Club ve uluslararası operasyonlar, yavaşlayan benzer mağaza satışlarına karşı denge sağlıyor.
Bu alanlar Walmart'ın kar yapısında giderek daha fazla yer tutuyor. ABD'de e-ticaret, reklamcılık, pazaryeri, üyelik gelirleri ve uluslararası satışlar güçlü büyüyor. Brüt marjdaki iyileşme ve e-ticaret marjlarındaki artış da Walmart'ın kar görünümünü destekliyor. Fiyat indirimlerinin trafiği ve satışı canlandırıp canlandırmayacağıysa henüz netleşmedi.
Devamını okumak için lütfen giriş yapın
Hesabınız yoksa lütfen abone olun.
Hemen Abone Ol
Hesabınız var mı?
Giriş
TUHU — DCF modeli ve riskler
Morgan Stanley, TUHU Car'ı DCF ile değerliyor. WACC %13, terminal büyüme %3 varsayımına dayanan modelde yukarı yön mağaza genişlemesi ve marjda, aşağı yön JD Auto Service'in fiyat rekabetinde.
Pharmaron — Yükseltilmiş 2026 rehberliği
Pharmaron ilk yarıda gelirini yüzde 18 artırdı, 2026 büyüme rehberliğini yüzde 15-20'ye yükseltti. CDMO siparişleri yüzde 50'nin üzerinde büyürken laboratuvar hizmetleri ve klinik geliştirme de çift haneli ivme koruyor.
Deere — UBS döngü dibi sinyali
Deere'ın mali üçüncü çeyreği beklentilerin üzerinde geldi, erken sipariş sinyalleri 2026'nın tarım döngüsünün dibi olacağı görüşünü destekliyor. Ancak dördüncü çeyrek rehberliği konsensüsün altında kaldı. UBS al tavsiyesini koruyor, hedef fiyat 732 dolar.