Morgan Stanley, Techtronic'ın hedef fiyatını 135 HK$'den 155 HK$'ye yükseltirken Overweight tavsiyesini korudu. Değerleme 2027e hisse başı kara kaydırıldı, kar tahminleri yüzde 2-3 yukarı revize edildi.
Techtronic'ın hedef fiyatı 135 HK$'den 155 HK$'ye yükseltildi. Overweight tavsiyesi yerinde dururken iyimser senaryo 201 HK$'den 230 HK$'ye, kötümser senaryo ise 52 HK$'den 59,50 HK$'ye çıktı. Morgan Stanley değerlemeyi 2026e hisse başı kardan 2027e'ye kaydırdı, P/E çarpanı 22 kat sabit kaldı.
Kar tahminleri de yukarı çekildi. 2026-28 için yüzde 2, yüzde 3 ve yüzde 2'lik revizyonlar var. Gerekçe, ürün karmasındaki iyileşme ve sıkı maliyet kontrolü sayesinde brüt marj görünümünün güçlenmesi.
Hisse başı kâr tahmini 2026'da 0,80 dolar, 2027'de 0,90 dolar, 2028'de 0,99 dolar. Önceki tahminler 0,78 dolar, 0,87 dolar ve 0,97 dolardı.