Yazılım ve İnternet
Platform, yazılım ve internet servis şirketleri. MSFT, GOOGL, META, AMZN, AAPL, CRM, ADBE, vs.
KingsoftOffice — AI dönüşümü ve yurtdışı genişleme büyümeyi hızlandırıyor
Kingsoft Office (688111) 2025'te gelirini %15,8 artırarak 5,93 milyar yuana çıkardı. WPS AI'nın aylık aktif kullanıcı sayısı 80 milyonu aştı, yurtdışı gelirleri %47 büyüdü.
Apple — UBS reklam, ödeme ve bulutun App Store zayıflığını telafi edeceğini öngörüyor
UBS, Apple'ın ABD App Store gelirlerinde yatay seyir görüldüğünü, ancak küresel büyüme ve diğer hizmet segmentlerinin bu zayıflığı dengelediğini belirtti. Kurum, hizmet gelirleri büyüme görünümünü reklam, ödeme, bulut ve yapay zeka destekli uygulamaların katkısıyla korudu.
Salesforce — RBC ikinci yarıda büyümenin hızlanacağını ve yapay zeka gelirinin artacağını öngörüyor
RBC, Salesforce’un ikinci yarıda rezervasyonlar ve abonelik gelirindeki iyileşme ile hızlı büyümeye dönebileceğini, Agentforce’un ivme kazandığını ve marjların zamanla yükseleceğini belirtiyor. Yatırım bankası hisse için sektör performansı notunu ve 210 dolar hedef fiyatını korudu.
KingsoftOffice — Yapay zeka dönüşümü ve uluslararası pazar büyümeyi hızlandırıyor
WPS AI’nın aylık aktif kullanıcı sayısı 80 milyonu aştı, uluslararası kişisel gelirler yıllık %53 büyüdü. China Post Securities, şirketin 2026-2028 döneminde yıllık %19-20 gelir büyümesi yakalayacağını öngörüyor.
Weichai Power - Veri merkezi işleri (JP Morgan)
Weichai Power döngüsel ve geleneksel bir motor üreticisinden yüksek marjlı veri merkezi güç çözümleri sağlayıcısına dönüşüyor. Güç ve enerji segmentinin kar payı bir yılda %9'dan %19'a çıktı. JP Morgan %50-60 yukarı potansiyel görüyor.
Bellek - TurboQuant korkusu abartılıyor (Bernstein)
Bernstein, Google'ın TurboQuant sıkıştırma algoritmasının bellek talebini öldüreceği korkusunun abartılı olduğunu söyleyerek Western Digital'ı yükseltti.
Alphabet — Oppenheimer arama işini en dayanıklı reklam kolu olarak nitelendirdi, bulut yükselişine dikkat çekti
Oppenheimer, Alphabet'in arama işini reklam sektöründeki en dayanıklı konumda görüyor; bulut tarafındaki büyümenin hisse için değerleme desteği yaratabileceğini belirtiyor.
Yarı İletkenler - SEMICON CHINA 2026 notları (JP Morgan)
JP Morgan analistleri SEMICON CHINA 2026 fuarını gezmiş ve bazı notlar yayımlamış. Yerli çip ekipman talebi 2027'ye kadar güçlü kalacak diyorlar. Favori hisseleri AMEC ve Naura
Meta — Morgan Stanley agentic katalizörlerin revizyon ve yeniden değerlemeyi tetikleyebileceğini söylüyor
Morgan Stanley, Meta'nın agentic katalizörler sayesinde büyüme tahminlerinde yukarı yönlü revizyon ve hisse değerlemesinde yeniden fiyatlanma yaşayabileceğini belirtiyor. Kurum, hisse için 'ağırlık artır' tavsiyesini korurken hedef fiyatı 775 dolara indirdi.
Çin EV batarya - EVE ve CALB beklentinin altında (JP Morgan)
EVE ve CALB'ın 2025 sonuçları JP Morgan beklentisinin hafif altında kaldı. ESS talebi güçlü fakat hammadde enflasyonu 2026 marjlarını baskılayabilir.
İnsansı robotlar - Optimus Gen3 hala bekleniyor (UBS)
Tesla'nın Optimus Gen3 üretimi birinci çeyrekten yaza ertelendi. Çin'deki start-up'lar hızla fon topluyor, on'dan fazla 10 milyar yuan üzerinde değerlemeye ulaştı. İnsansı robot endeksi Ekim 2025'ten bu yana makine endeksinin yüzde 16 gerisinde.
AMEC - Çin'in yarı iletken ekipman şampiyonu hızlanıyor (Citi)
AMEC'in 2026-27 büyümesi bellek kapasite genişlemesi ve ürün yelpazesi artışıyla hızlanacak. Citi (Citi) hedef fiyatı yüzde 18 artırarak 418 yuan'a çıkardı.