Netflix — Video oyunları etkileşim artışı
Netflix'te etkileşimin sınırlı seyretmesi piyasa duyarlılığını zayıf tutarken Citi görüşünü daha olumlu bir çizgide koruyor.
Sektörler
Emtia, Endüstri ve Teknoloji yazıları şemsiyesi.
3922 yazı
(Sayfa 153)
Çin — Teknolojiye dönüş zamanı
Çin AI donanım hisseleri Temmuz'da ortalama yüzde 32 değer kaybetti, marj borçlanması 2,6 trilyon yuana geriledi. UBS, teknik satış baskısının sonuna yaklaşıldığını ve küresel AI anlatısının iyileştiğini belirterek teknolojiye dönüş zamanının geldiğini söylüyor.
Çin — İskontolu büyüme
MSCI China 2026'da zor bir yıl geçirirken UBS yıl sonuna kadar ağırlık artırma pozisyonunu koruyor. Endeksteki hisselerin neredeyse yarısı önümüzdeki iki yılda yüzde 20'nin üzerinde EPS büyümesi vaat ediyor ve Çin, ABD merkezli yapay zeka temasından en temiz çeşitlendirmeyi sunuyor.
Otomasyon — Ankette iyileşme sinyali
JPMorgan'ın sistem entegratör anketi, otomasyon talebindeki iyileşmenin genişlediğini gösteriyor. Sipariş gücü yüzde 50'ye yükselirken, önümüzdeki 6 ay için beklentiler zayıflıyor. Capex tahminleri yukarı revize edildi.
Tüketim — Ağustos Nielsen verileri
ABD ev bakım ve kişisel bakım kategorilerinde ağırlıklı satışlar son dört haftada yıllık %0,6 arttı. ELF %10,5 ile en hızlı büyüyen marka olurken Coty %11,5 düşüşle en zayıf performansı gösterdi.
CAPMI — Ağustos'ta yumuşama
Morgan Stanley CAPMI endeksi Ağustos'ta 3 puan düşüşle 56'ya geriledi. ABD alt endeksindeki 10 puanlık sert düşüş yıl içi yavaşlamaya işaret etse de endeksin genel eğilimi döngü için pozitif kalmaya devam ediyor.
Nöroendokrin — Hassas tedavi dalgası
CAH ve PWS gibi nadir nöroendokrin hastalıklarda tedavi, geniş semptom yönetiminden altta yatan hormonal yolları hedefleyen hassas terapilere kayıyor. İlk dalga ilaçlar ticari kabul görse de, yeni nesil adaylar kalan klinik boşlukları doldurursa pazarı bozabilir.
Havayolları — Kış kapasitesinde ayrışma
Avrupa havayollarında kış kapasitesi ayrışıyor. Bayrak taşıyıcılar 4. çeyrekte 8 hafta öncesine göre %3 daralırken düşük maliyetli taşıyıcılar %16 büyüyor. Wizz Air'in %25'i aşan kapasite artışı arz fazlası olarak öne çıkıyor.
Avrupa — Yıl sonu görünümü
JPMorgan yıl sonuna kadar hisse piyasalarında yükseliş bekliyor. Kar büyümesi güçlü kalırken tahvil getirilerinin hisseler için aşılmaz bir engel olmayacağını savunuyor. ABD dışı piyasalar ikinci yıl üst üste ABD'yi geride bırakabilir.
Derin Okuma — Lastik Vulkanizasyon
Kükürt, kauçuğu sertleştirmez. Ona hafıza kazandırır. Vulkanizasyonun sanayi tarihini ve bugünkü tesis ekonomisini belirleyen şey, bu hafızanın ne kadar sürede ve hangi sıcaklıkta yazıldığıdır.
ABD Hisse Stratejisi — Düşük kalitede aşırı performans
Aktif fon yönetiminin zorlanmasının nedenlerinden biri düşük sermayeli ve düşük kaliteli hisselerin iyi performans göstermesidir. Yöneticiler sağlık hizmeti ve biyoteknoloji alanında düşük ağırlıkta kalmışken bu grup düşük sermayeli kesimde güçlü performans sergiledi.
ABD Hafif Araç Satışları — SAAR'da yıl zirvesi
Wells Fargo Equity Research, 1 Eylül 2026 tarihli sektör güncellemesinde Ağustos ABD hafif araç satışlarını değerlendirdi. Wards verilerine göre Ağustos ABD hafif araç SAAR'ı 16,76 milyon adetle yılbaşından bu yana en yüksek seviyeye ulaştı.
Yazılım ve İnternet — Maliyet ve performans yarışı
Çinli teknoloji devleri açık kaynak modellerini hızla yenilerken, yapay zeka yatırımlarındaki ivme Nvidia'nın bilançosuyla da doğrulanıyor.