Citi, Roborock için Neutral tavsiyesini koruyor. Yoğunlaşan sektör rekabetinin denizaşırı marjları eriteceğini ve Çin segmentindeki kayıpları uzatacağını öngörüyor. 12 aylık hedef fiyat 120,10 yuan.
Roborock'ta risk/getiri dengesi şu an dengede. Citi'nin Neutral tavsiyesi, yoğunlaşan sektör rekabetinin Avrupa ve ABD'deki marjları eriteceği, Çin segmentindeki kayıpların da uzayacağı öngörüsüne dayanıyor. İkinci çeyrekte bileşen ve PET kaynaklı hammadde maliyeti baskısı da cabası.
12 aylık hedef fiyat 120,10 yuan. Değerleme, şirketin son üç yıllık ortalama ileri F/K'sı olan 17x 2026 beklenen kazanç üzerinden kurulmuş.
Citi, Çin'deki toparlanma hikayesinin yeniden başladığına dair kanıt ve rekabet baskısının azaldığına yönelik işaretler gelene kadar kenarda durmayı tercih ediyor.
Hesabınız yoksa lütfen abone olun.
Hemen Abone Ol