Piyasa - Sabah Notları

🇺🇦 Döviz piyasalarında bir barış umudu dikkat çekiyor. Trump, malum Putin’le görüşmeleri iletletti. Avro’ya yarıyor gibi. Ayrıca Çin Yuanı üzerinde pozitif etkisi var. Barıştan kazançlı çıkacak ülkelerin başında Çin geliyor.

🇷🇺 Rusal hisseleri yine barış umuduyla Hong Kong’ta %29 kadar değerli. Ayrıca Asya’da deniz nakliyat hisselerinde düşüşler söz konusu.

🇭🇰 Asya piyasalarında Çin teknoloji rallisi ön planda. Hang Seng Tech Alibaba öncülüğünde son 3 yılın zirvesine tırmandı.

🇺🇸 Amerikan kapanışlarında Nasdaq hafif pozitif ayrıştı, Dow ve SP günü düşüşlerle kapadı.

🇺🇸 Enflasyon verisinin ardından (tahminlerin üstünde) getiri eğrisinde 8-10bp yükselişler gerçekleşti

🇺🇸 Fed beklentileri şahin yönde değişti, bu sene 25 baz puan faiz indirimi bekleniyor.

🇦🇺 Demir cevheri Singapur’da 107 doların üstünde seyrediyor. Avustralya’da kasırga var nedeniyle Port Hedland kapandı. Ülkenin ana cevher kapısı sayılır. Haftaya kasırga atlatılmış olur.

🇯🇵 Japon Yeni, dolar karşısında hafta başından beri yüzde 2’ye yakın değer kaybetti

🇰🇷 Güney Kore’nin teknoloji ihracatı Ocak ayında %0.4 azaldı. Hafıza çipi satışları için kötü haber. Çin tatil etkisi de var.

🇨🇳 Çin’de teknoloji rallisi devam ediyor. Deep Seek’in tetiklediği hareketle Hang Seng Tech Endeksi son üç yılın zirvesine tırmandı. Alibaba NY kotasyonu overnight’ta 120 doları gördü.

🇨🇳 Baidu da yapay zeka yarışında hamlesini yaptı. Ernie modeli Nisan’dan itibaren ücretsiz olacak. Hisseleri Hong Kong’ta %8 kadar yükseliş gördü. Yarış kızışıyor, rekabet bir Çin klasiği.

🇪🇺 Bloomberg Intelligence analistlerinin kısa bir alüminyum pazar değerlendirmesi var. Kanada arzı Avrupa’ya yönelip arz fazlasını ağırlaştırabilir demişler.

🇧🇷 Suzano, kağıt hamuru işinin Aramcosu sayılır. O bakımdan kağıt ve ambalaj sektörü için en önemli şirket. Çin’de pulp stoklarının azaldığını, sıkılaştığını söylediler.

🇨🇳 Çin geçen sene inşa ettiği kömür santral kapasitesi 95 gw oldu. Son 9 yılın en yüksek miktarı oldu. Ayrıca geçen sene 64 gw büyüklüğünde projelere onay verdiler.

🇨🇳 Çin’de data merkezlerinin elektrik tüketimi 2030’a kadar üçe katlanarak 600 terawatt saate ulaşabilir. Godlman Sachs hesaplamış. Miktar çok olmasına çok, neredeyse Almanya’nın geçen seneki elektrik jenerasyonu kadar. Fakat Çin’in toplam tüketimi içindeki payı görece düşük olacak. Sanayi tesislerinin yalnızca geçen seneki güç talebi 300 terawatt saat artmıştı.

🇨🇳 Geçenlerde Çin limanlarındaki elleçleme dikkatimi çekmişti. Şanghay ve Ningbo’da rekorlar var. Ardında pek çok haberler de düştü. Nike, Adidas, Walmart gibi perakendeciler acele elden mal sevk ediyorlarmış. Neticede ihracat rakamlarında bir patlama yolda sayılır.

🇨🇳 Çin’de tatil havasından çıkılıyor, lakin çelik sektöründe umutlar boşa çıktı gibi. Fiziki piyasa zayıf başladı. İhracat kotasyonları pazartesiden beri aşağı revize ediliyor. HRC’de yeniden 460 doların altına FOB kotasyonlar çıkmaya başladı.