Dahua — Yurtiçi toparlanma ve AI ikinci eğri
Dahua'nın ikinci çeyrek net karı beklentileri yüzde 52 aştı. Yurtiçi işler toparlanırken AI büyük model geliri yıllık yüzde 150 arttı ve şirketin ikinci büyüme eğrisi haline geldi.
Dahua — Yurtiçi toparlanma ve AI ikinci eğri
Dahua'nın ikinci çeyrek net karı beklentileri yüzde 52 aştı. Yurtiçi işler toparlanırken AI büyük model geliri yıllık yüzde 150 arttı ve şirketin ikinci büyüme eğrisi haline geldi.
1 dk okuma
Dahua'nın ikinci çeyrek bilançosu beklentileri aştı. Gelir yıllık yüzde 9,8 artışla 9,8 milyar yuan olurken net kar 1,69 milyar yuana ulaştı. Net marj yüzde 17,2 ile konsensüsün 4,2 puan üzerinde gerçekleşti.
Yurtiçi işlerde toparlanma belirgin. İlk yarıda yurtiçi gelir yıllık yüzde 14 büyüdü, bunda 15. Beş Yıllık Plan yatırımlarının etkisi büyük. Yurtdışı tarafı da güçlü, grup gelirinin yarısını oluşturuyor ama karın yüzde 65'ini getiriyor. Dolar bazlı büyüme yüzde 23-24 seviyesinde.
Asıl dikkat çeken AI işi. İlk yarıda AI büyük model geliri 1,04 milyar yuana ulaştı, yıllık yüzde 150 artış.
Devamını okumak için lütfen giriş yapın
Hesabınız yoksa lütfen abone olun.
Hemen Abone Ol
Hesabınız var mı?
Giriş
Tüketim — DTC geçişinin gölgesinde
Moutai'nin zayıf görünen ikinci çeyreği iş modelinin doğrudan satışa (DTC) kaymasından kaynaklanıyor, talep zayıflığından değil. Temmuzdaki ikinci fiyat artışıyla birlikte yılın ikinci yarısında satışların hızlanması bekleniyor.
Lenovo — Morgan Stanley değerleme çerçevesi
Morgan Stanley, Lenovo'yu kalıntı gelir modeliyle değerliyor. Özsermaye maliyeti %9,3 ve orta vadeli büyüme %5 olan modelde bel kemiği akıllı telefon ve veri merkezi dönüşümü. Bellek fiyatlarındaki hızlı artış aşağı yönlü risk olarak görülüyor.
Tüketim — Piyasa odaklı reformların meyvesi
Kweichow Moutai'nin ikinci çeyrek satışları beklentinin altında kaldı ama düşüş seri likörlerde yoğunlaşıyor. Doğrudan satışların payı yüzde 61'e çıkarken iMoutai satışları yüzde 283 arttı. Deutsche Bank hedef fiyatı 1.578,40 yuan'a indirdi, alım tavsiyesini koruyor.