Çip ve Yapay Zeka — Pre-training ve post-training dengesi
Büyük dil modellerinde pre-training yeteneklerin tavanını belirlerken post-training bu yeteneklerin nasıl kullanılacağını şekillendiriyor ve yeni bir rekabet alanına dönüşüyor.
AMD — TAM ve MI455X detayları
AMD, Advancing AI etkinliğinde yapay zeka hızlandırıcı pazarının 2030'da 1,4 trilyon dolara ulaşacağını öngördü. MI455X ile Nvidia ile aradaki farkı daraltan şirket, server CPU pazarında da 220 milyar doların üzerinde TAM hedefliyor.
1 Ağustos 2026, Cumartesi
·
·
·
Son Eklenenler
Tüm akış →-
Çip & YZ Çip ve Yapay Zeka — Pre-training ve post-training dengesi
Büyük dil modellerinde pre-training yeteneklerin tavanını belirlerken post-training bu yeteneklerin nasıl kullanılacağını şekillendiriyor ve yeni bir rekabet alanına dönüşüyor.
-
Kimya Kimya — Sıvı argon fiyatındaki sıçrama ve yarıiletken gaz yatırımları
Sıvı argon fiyatı yıllık bazda ikiye katlandı, Air Liquide ve Air Products yarı iletken müşterileri için yeni projeler duyurdu. Endüstriyel gaz şirketleri için talep görünümü güçleniyor.
-
Madencilik Madencilik — Temmuz'da değerleme eridi, fiyatlar dip arayışında
Temmuz'da tungsten hisseleri yüzde 43 değer kaybetti, sektör değerlemesi 68x'ten 38x'e geriledi. Fiyatlar yüzde 14-18 düştü ama arz kısıtı ve maliyet desteği tabanı koruyor.
-
Tüketim Tüketim — Sıcak hava ekonomisi ve soğuk hisli kozmetikte yeni dönem
Küresel ısınmayla kalıcı hale gelen yüksek sıcaklıklar, soğuk hisli kozmetik ürünlerine olan talebi yılın ilk beş ayında yüzde 45'in üzerinde büyüttü ve sektörü çok işlevli bir yapıya taşıdı.
-
Yazılım Yazılım ve İnternet — Model ekonomisinde ROI eşiği ve Anthropic stratejisi
Model üreticileri yüksek yatırım düşük kullanım dönemini geride bırakıp birim ekonomiyi iyileştirme aşamasına geçiyor, Anthropic'in kodlama odaklı stratejisi bu dönüşümün en net örneği olarak öne çıkıyor.
Sektörel Analiz→
Sektörel Analiz
Çip ve Yapay Zeka — Pre-training ve post-training dengesi
Büyük dil modellerinde pre-training yeteneklerin tavanını belirlerken post-training bu yeteneklerin nasıl kullanılacağını şekillendiriyor ve yeni bir rekabet alanına dönüşüyor.
01.08.2026Hisse Analiz→
Contemporary Amperex — Güçlü fiyatlama ortamı
Contemporary Amperex ilk yarıda net kârını yıllık yüzde 42 artırdı, 20-40 milyar yuan aralığında hisse geri alımı ve temettü dağıtacağını açıkladı.
Zangge Mining — Bakır üretim kapasitesi artışı
Zangge Mining, 2026'nın ilk yarısında net kârını yıllık bazda %97,2-%108,3 artırarak 3,55-3,75 milyar yuan'a çıkaracağını öngörüyor. Büyümenin ana itici gücü, Ocak ayında devreye giren Jülong bakır madeninin ikinci fazı. Bu yatırımla birlikte şirketin yıllık bakır üretim kapasitesi 160 bin tondan
Eastroc Beverage (Group) — Kâr payı planı
Eastroc Beverage yarı yıl bilançosunda gelirini yüzde 15,9 artırdı, net kârı yüzde 20,7 büyüdü. Şirket ayrıca üç yıllık yüzde 80'in altına düşmeyecek kâr payı dağıtım planı ve ara temettü açıkladı.
Zhejiang China Commodities City — Dijital ticaret ekosistemi
Zhejiang China Commodities City, 2025'te 19,93 milyar yuan gelir ve 4,2 milyar yuan net kâr elde etti. Chinagoods platformu 17 milyondan fazla ürün listeledi, 550 milyondan fazla kayıtlı alıcıya ulaştı. 'World Yiwu' AI modeli 1 milyardan fazla çağrı aldı. Yiwu pazarı 320 milyar yuan işlem hacmine
Midea — Avrupa OBM atağı
Midea'nın PortaSplit'i Avrupa'da ses getirdi. Şirket, kıtada üretim tedarikinden yerel ürün tanımına ve marka işletmeciliğine geçiyor; bu da diğer beyaz eşya kategorileri ve daha fazla SKU için kapı aralıyor.
Henan Shen — Güçlü fiyatlama ortamı
Henan Shen Huo'nun ilk yarı net kârı yüzde 151 artışla 4,78 milyar yuan oldu. Elektrolitik alüminyum segmenti ana kâr motoru olurken, alüminyum folyo da yeni büyüme alanı olarak dikkat çekiyor.
Western Mining — Güçlü fiyatlama ortamı
Western Mining 2026 ilk yarıda net kârını yıllık yüzde 123 artırdı. Bakır, molibden ve sülfürik asit fiyatlarındaki yükseliş kârlılığı besledi; Yulong ve Chating madenleri büyüme hikâyesinin ana itici gücü olmaya devam ediyor.
Eastroc Beverage (Group) — Yeni ürün ivmesi
Eastroc Beverage'ın ilk yarı geliri 12,44 milyar yuan, net kârı 2,87 milyar yuan oldu. Büyüme yavaşlasa da kârlılık iyileşti ve şirket 2,2 milyar yuan temettü dağıtacağını duyurdu.
Hongfa Technology — AIDC büyüme alanı
Hongfa Technology'nin yarıyıl kârı yüzde 20 arttı. Veri merkezi güç kaynağı ve yeni kategoriler büyümenin yeni motoru olarak öne çıkıyor.
Hongfa Technology — Çoklu pazar büyüme ivmesi
Küresel röle lideri Hongfa Technology, 2026 ilk yarıda gelirini yıllık %32 artırarak 11,02 milyar yuan'a çıkardı. İkinci çeyrekte büyüme hızlandı, brüt marj toparlanmaya başladı.
China Automotive — Test talebi artışı
İkinci çeyrekte toparlanma belirginleşti. L2 zorunlu standardı 2027 başında yürürlüğe girecek, otomobil üreticileri önden test talebiyle sipariş vermeye başlayabilir.
Hangzhou EZVIZ Network — Kâr marjı genişlemesi
EZVIZ, 2026'nın ikinci çeyreğinde net kârını yıllık yüzde 38 artırdı. Brüt kâr marjı yüzde 50'yi aştı. Şirket, tüketici güvenlik kameralarında küresel liderliğini korurken yeni AI giyilebilir ürünlerle portföyünü genişletiyor.
Inner Mongolia Yılı — Düşük değerleme avantajı
Inner Mongolia Yılı, düşük değerleme ve yüksek temettü verimiyle yatırımcılara cazip bir getiri sunuyor. Şirket, süt ürünleri pazarındaki lider konumunu ve istikrarlı nakit akışını kullanarak savunma hissesi olarak öne çıkıyor.
Sicc — 8 İnç karlılık dönüşü
Sicc, 8 inç SiC alttaşta küresel lider konumunda. Şirketin 8 inç pazar payı yüzde 51'e ulaşırken, 2026'nın ilk çeyreğinde brüt marjını yüzde 20'ye çekmeyi başardı. 8 inç gelir payı yüzde 45'e yükseldi. 2025'in dördüncü çeyreğindeki dip seviyeden hızlı bir toparlanma var.
Henan Pinggao Electric — UHV sipariş patlaması
Henan Pinggao Electric, Çin'in ultra yüksek gerilim şalt ekipmanları pazarının en büyük oyuncusu. 2026'nın ilk yedi ayında devlet şebekesi UHV ekipman ihaleleri 29,26 milyar yuana ulaştı. Geçen yılın aynı dönemine göre yüzde 674 artış var. Bu rakam, 2024 ve 2025'in toplamını geride bırakmış durumda.
Hengtong Optic-Electric — Fiber fiyatlama gücü
Hengtong Optic-Electric 2026 yarı yıl kâr tahminini açıkladı. 26H1 net kâr 3,02-3,57 milyar yuan aralığında, geçen yıla göre yüzde 87-121 artış. 26Ç2 tek başına 1,91-2,46 milyar yuan, çeyreklik yüzde 73-123, yıllık yüzde 81-133 yukarı. Sebep belli: AI ve veri merkezi yatırımları fiber optik talebini
Contemporary Amperex — Enerji depolama büyümesi
Contemporary Amperex yarıyıl sonuçlarında enerji depolama segmentiyle öne çıktı; gelir yüzde 55, net kâr yüzde 42 arttı. Şirket ayrıca 20-40 milyar yuan aralığında hisse geri alım planı açıkladı.
Accelink Technologies — AI altyapı büyüme ivmesi
Accelink Technologies, 2026 yarı yıl net kâr tahminini açıkladı. Şirket, 559 milyon ila 615 milyon yuan arasında bir net kâr bekliyor. Bu, geçen yılın aynı dönemine göre yüzde 50 ila 65'lik bir artış anlamına geliyor. 2025 tam yıl sonuçları da oldukça güçlüydü. Gelir yüzde 44 artarak 11,9 milyar
Galaxy Core — Yüksek piksel CIS atılımı
GalaxyCore'un 50 milyon piksel CIS ürünlerinin kümülatif sevkiyatı 120 milyon adedi aştı. Şirket, 0,64μm ürünüyle uluslararası bir markanın üst segment sertifikasını alarak 57 milyon yuanlık ilk siparişi aldı. Bu, düşük-orta piksel CIS'te küresel lider olan şirketin yüksek segmente geçişinde önemli
Cambricon Technologies — Yerli çip talebi patlaması
Kimi K3 modeliyle Çin'deki yapay zeka modelleri küresel seviyeye yaklaştı. Parametre sayısı 2,8 trilyona çıkan model, 1 milyon token bağlam penceresiyle kurumsal testlerde liderliğe oturdu. Bu başarı, Çin'in küresel rakiplere yetiştiğini gösteriyor.
Analist Tavsiyeleri→
- Apple — 2027'ye uzanan tedarik zinciri marj baskısı Şirketler 31.07
- Yum! Brands — Taco Bell sonrası toparlanma tezi Şirketler 31.07
- Bristol-Myers Squibb — Katalizör gecikmeleri bant aralığı riski Şirketler 31.07
- Yum! Brands — Taco Bell toparlanma sinyali Şirketler 31.07
- Amazon — AWS yapay zeka ivmesi Şirketler 31.07
Telekonferans Özeti→
YUM — İkinci Çeyrek Telekonferansı (30 Temmuz 2026)
Yum! Brands, ikinci çeyrekte Pizza Hut hariç sistem satışlarını %7 artırdı ve Pizza Hut'ı 2,7 milyar dolara satma anlaşmasını tamamladı. Taco Bell'in ABD'deki satışları sektör genelindeki gıda güvenliği sorunundan etkilenirken, yönetim etkinin geçici olduğunu ve satışların istikrarlı şekilde toparla
Amazon.com — İkinci Çeyrek Telekonferansı (30 Temmuz 2026)
Amazon, Q2 2026'da gelirini %20 artırarak 200,6 milyar dolara ulaştırdı. AWS büyümesi 18 çeyreğin en yükseğine çıkarak %36,7'ye yükseldi ve backlog 496 milyar dolara dayandı. Yönetim, 2026 capex beklentisini 220 milyar dolara yükseltirken, AWS'in potansiyel olarak trilyon dolarlık bir gelir işine dö
Haber Analiz→
- Teknoloji Notları — Ambargo sonrası dönüşüm hamlesi 27.07
- Li Auto — L6 lansmanı toparlanma sinyali 22.07
- Güneş — Kurulumlar yüzde 66 geriledi 22.07
- Moonshot — Ücretsiz model çip harcamalarını sorgulatıyor 21.07
- Japonya — İran savaşıyla kömürün dönüşü 07.06
- Alibaba — Bulutta fiyat gücü ve marj (Citi) 21.05