Bülten - Sektör Notları

BYD bilançosu geldi, net karı yüzde 34 artışla 5.55 milyar dolara yükseldi. Konsensüsle aşağı yukarı örtüştü. Gelir tutarı yüzde 29 yükselişle 107 milyar dolara çıktı. BEV sınıfı tam elektrikli satış adedi 595 binle Tesla’ya yüz bin fark attı. (1)

Trump’ın 2 Nisan tarifelerinin dar kapsamlı olacağına yönelik haberlerin ardından ABD borsaları epey canlı, pozitif açıldı. Nasdaq ön planda. (2)

Alibaba’nın fintech kolu Ant bugün öğleden sonra Çin hisselerine alım dalgaları getirdi. Diyorlar ki, geliştirdiğimiz AI modelleri Çin yapımı çipleri kullananlardan bile %20 daha ucuz ve Nvidia çipleri gibi sonuç veriyor. İddialı şeyler, takibe değer. (3)

ABD ve Rusya delegasyonları yeniden Riyad’ta buluşuyor. Ateşkes müzakerelerine devam. Türkiye’yi yakından ilgilendiren konular arasında Karadeniz’de ticari gemi güvenliğinin sağlanması da yer alıyor. (4)

ABD’de etilen fiyatları son dört ayın en düşüğüne indi. Arda arda beş haftadır geriliyor. Körfez bölgesinde sport fiyat 25 c/lb seviyesine kadar indi. (5)

Demir cevheri arzında bir yavaşlama var gibi görünüyor. Üreticiler ticaret savaşları tedirginliğiyle geçen seneki kadar iştahlı değil. Konuyla ilgili ANZ notu cevher fiyatlarında yüzde 2’yi bulan yükselişlere yol açtı. (6)

Bayer hisseleri sert düşüşler kaydediyor. Georgia mahkemesinden Roundup’la (tarım ilacı, kanser ilişkisi) ilgili 2.1 milyar dolarlık tazminat kararı çıktı. Almanlar bu Monsanto alımından dolayı çok fena kazık yediler, başları beladan hala kurtulamadı kaç sene geçti (7)

UBS analistleri Nucor hissesi için tavsiyelerini AL’a yükseltti. Şirket Kasım zirvesinden yüzde 20’den fazla düşmüştü. UBS ekibi bu seviyeleri giriş için cazip buluyor. Aynı zamanda Steel Dynamics hissesi için de AL tavsiyesi verdiler. Yerli üretim çabalarının Amerikan çelik endüstrisini destekleyeceğini, pazarın gümrük duvarlarıyla korunduğunu söylüyorlar. Aslında nothing special gibi, yalnızca bu seviyeyi cazip buluyorlar. (8)

Bugün madencilik sektör Avrupa’nın en iyisiydi. Trump’ın tarifeler konusunda sert çıkmayacağına ilişkin haber akışı etkili. Ayrıca JP Morgan sektörü upgrade etti, üstelik UW’den iki basamak yukarı OW’ye çıkardı. Çin’in görünümü iyileşti, dolar daha zayıf diyorlar. (9)

Bakır darlığı Çin’de kendini göstermeye başladı. Net ithalatta düşüş var, fiziki mal ABD’ye akıyor. İç piyasa premiumları yükseldi. Fabrikasyon sektörü beklemeye geçti. Durumun daha da kötüleşmesi olası (10)

Çin’de Haziran ayında yeni teşvik ve fiyat sistemi yürürlüğe giriyor. Öncesinde projelere tam gaz verilmiş durumda. Nitekim Ocak-Şubat döneminde 40 gw’e yakın solar panel kuruldu. Geçen seneye göre %43 artış var. (11)

Aklıma gelmişken. Çin solar sektörü geçen sene toplam 18.1 milyar dolarlık yurtdışı proje imzaladı. Makina, panel, inşa ve dizayn alanlarını kapsıyor. (12)

Oklo hisseleri bugün yüzde 14’ü aşan yükselişle görüyor. Düzenleyici otorite NRC’den Aurora projesi için ön değerlendirme alıyormuş. Tetikleyici oldu. Bir sonraki adımda lians başvurunda bulunacak, o bakımdan kilometretaşı sayılır. (13)

Tesla hisseleri yılın en iyi gününde, yüzde 10’u bulan kazançlar kaydediyor. (14)

JPM’a göre Çin’in çelik ihracatı Şubat ayında yıllık bazda %12 artış kaydetti. Ocak-Şubat toplamında ise artış oranı yüzde 7 oldu. Yıla epey hızlı bir giriş var. Hatta son 10 yılın en hızlı sene başlangıcı oldu. (15)

Bu arada Çin ihracatını Avrupa’da yükselen fiyatlar da canlandırıyor olabilir, HRC son üç ayda %15’ten fazla yükseldi. ABD’de yükseliş çok daha sert. Diğer taraftan JP Analistleri 2027 yılı Avrupa çelik talebinde harcama programı dolayısıyla yüzde 3.5 ila 5.5 artış öngördü. Bu kadar büyük hisse hareketlerinin altını doldurur mu? Düşünmek lazım.  (16)